法律中規定次級債務的定義是什么

1、定義，如下所述：

次級債務(Subordinated?Debt)是指固定期限不低于5年(包括5年)，除非銀行倒閉或清算，不用于彌補銀行日常經營損失，且該項債務的索償權排在存款和其他負債之后的商業銀行長期債務。

2、資本條件

不得由銀行或第三方提供擔保，并且不得超過商業銀行核心資本的50%。商業銀行應在次級定期債務到期前的5年內，按以下比例折算計入資產負債表中的“次級定期債務”項下：剩余期限在4年(含4年)以上的，以100%計;剩余期限在3-4年的，以80%計;剩余期限在2-?3年的，以60%計;剩余期限在1-2年的，以40%計;剩余期限在1年以內的，以20%計。

3、發行程序

次級債務發行的程序是：商業銀行可根據自身情況，決定是否發行次級定期債務作為附屬資本。商業銀行發行次級定期債務，須向銀監會提出申請，提交可行性分析報告、招募說明書、協議文本等規定的資料。募集方式為由銀行向目標債權人定向募集。

4、主要特點

（1）限制較少、靈活性高：僅對次級債務機構投資者提出要求、借貸雙方同意即可，不需要監管層審批、手續簡便;沒有規模上的明確限制

（2）期限在3年以上，屬于中長期融資工具

（3）可以計入凈資本，提升證券公司的資本充足水平和流動性，且由于凈資本將是證券公司監管的核心指標，業務準入、融資等資格的獲得都將直接取決于凈資本

因此，借入次級債務不僅可以提升資金實力和改善證券公司的資產負債結構、也將有助于證券公司的業務開拓。這些特點正好彌補了股權融資以及其他債權融資的不足，也將成為吸引證券公司借入次級債務的主要動力。但短期來看，除少數幾家優質證券公司外，證券公司的次級債務并不具備投資吸引力;長期來看，隨著證券業投資價值的逐步提升，次級債務將成為中國**公司重要的資金來源。

5、作用

2003年12月，中國銀監會發出《關于將次級定期債務計入附屬資本的通知》，決定增補我國商業銀行的資本構成，將符合規定條件的次級定期債務，計入銀行附屬資本。這使各商業銀行有望通過發行次級定期債務拓寬資本籌措渠道，增加資本實力，有助于緩解我國商業銀行資本先天不足、資本補充渠道單一的狀況。次級債相對于上市銀行前期喜歡發的可轉債來說，后者屬于股權融資，而前者屬于債權融資。次級債到期不會轉成股票，也就是說不是通過證券市場來融資，而是向機構投資者定向募集資金，從而補充銀行的資本金。對于銀行來說，發行可轉債沒什么風險可言，到期后轉成股票，不用還本，還會增加每股凈資產;而次級債到期有還本付息的壓力，凈資產也不會增加，因此銀行通過次級債融資就必須要考慮還本付息的壓力，從而增強自身的盈利能力。相反，對于投資人來說，購買可轉債的風險當然要比次級債大得多，次級債主要是針對機構投資者，對二級市場投資者的影響并不大。

綜合上述，小編整理有關次級債務的相關內容。由此可見，我們了解了次級債務的定義，資本條件，發行程序，特點以及作用。債務的索償權排在存款和其他負債之后的商業銀行長期債務。如果您想了解更多有關次級債務方面的資料，律霸網提供專業法律咨詢服務。