關(guān)鍵詞:有限責(zé)任/法人人格獨(dú)立/法人人格否認(rèn)內(nèi)容提要:股東有限責(zé)任與公司人格獨(dú)立是法人制度的價(jià)值所在，然而有限責(zé)任在促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展、吸收股東投資的同時(shí)也不可回避其致命的弱點(diǎn)。文中從有限責(zé)任固有的缺陷著手，結(jié)合我國公司人格濫用之現(xiàn)實(shí)和國外法人人格否認(rèn)制度的法理分析，提出構(gòu)建我國公司法人人格否認(rèn)制度的建議有限責(zé)任[①]是公司長盛不衰的奧秘所在。這種有限責(zé)任使公司人格與股東人格發(fā)生分離，減少投資風(fēng)險(xiǎn)，激勵(lì)出資者投資、節(jié)約交易成本，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展。[②]正如美國學(xué)者巴特爾（N.M.Butter）所言，“有限責(zé)任公司是當(dāng)代最偉大的發(fā)明，其產(chǎn)生的意義甚至超過蒸汽和電的發(fā)明。”[③][1]然而任何事物的產(chǎn)生和發(fā)展都如同一把雙刃劍，有限責(zé)任在促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的同時(shí)，也為股東濫用法人人格、假借股東有限責(zé)任損害債權(quán)人利益提供了可能。在特定情形下刺穿公司面紗，追究股東無限責(zé)任成為一種必要。然而我國公司發(fā)展尚處于起步階段，人格獨(dú)立的障礙[④]與濫用人格相伴而生。本文試圖從有限責(zé)任固有的缺陷著手，結(jié)合我國公司人格濫用之現(xiàn)實(shí)和國外人格否認(rèn)制度的產(chǎn)生和運(yùn)用，構(gòu)建我國公司人格否認(rèn)制度。一、有限責(zé)任的產(chǎn)生和利弊分析縱觀國外有限責(zé)任制度發(fā)展史可以看出，股東有限責(zé)任在企業(yè)制度發(fā)展過程中經(jīng)歷了很漫長的時(shí)期。[⑤]在該制度產(chǎn)生以前，合股公司的成員對(duì)公司承擔(dān)無限責(zé)任，這種無限責(zé)任對(duì)于保護(hù)債權(quán)人利益起了重要促進(jìn)作用。但是這種公司人格和股東人格的混同，使股東對(duì)公司責(zé)任深重，一旦投資失誤，不僅影響其投進(jìn)公司的財(cái)產(chǎn)，而且也可能波及到投資者所有的其他財(cái)產(chǎn)。這種擔(dān)心和憂慮影響了人們將閑散資金投于經(jīng)營的積極性，迫切需要一種新的企業(yè)組織出現(xiàn)。有限責(zé)任制度可以追溯到古羅馬時(shí)期，甚至在法律中就有關(guān)于有限責(zé)任的清晰的概念[⑥]。但作為一種新型組織形式一般認(rèn)為最早起源于英國。[⑦]早在15世紀(jì)的非貿(mào)易性公司中，就存在公司成員不對(duì)公司債務(wù)負(fù)責(zé)的組織形式。[2]然而這種組織形式?jīng)]有能夠迅速發(fā)展和繁榮，隨著股份有限公司[⑧]和有限責(zé)任公司[⑨]的出現(xiàn)，直到18世紀(jì)才逐漸繁榮，并占有主流地位。有限責(zé)任的產(chǎn)生，彌補(bǔ)了無限責(zé)任對(duì)投資者責(zé)任過重的缺陷，使公司人格與出資者的人格進(jìn)行了分離，最終確立了獨(dú)立的法人人格。從一定意義上講，有限責(zé)任成為現(xiàn)代企業(yè)制度的基石。[⑩][3]從經(jīng)濟(jì)學(xué)角度，有限責(zé)任具有極大的優(yōu)勢。首先，有限責(zé)任作為一種新型的責(zé)任制度大大節(jié)約了交易成本。無論是從企業(yè)作為“價(jià)格機(jī)制的替代物”[11][4]還是從“企業(yè)是一系列契約的聯(lián)結(jié)點(diǎn)”來看[5]，企業(yè)的產(chǎn)生無疑節(jié)約了交易成本。但在不同責(zé)任機(jī)制下對(duì)交易成本的節(jié)約是有差異的。在無限責(zé)任形式的企業(yè)中，交易相對(duì)人為確保交易安全需要投入許多時(shí)間和精力去調(diào)查無限公司股東的資金狀況，以此防止交易風(fēng)險(xiǎn)。有限責(zé)任的產(chǎn)生，企業(yè)的人格與股東人格的分離，使公司具有法定的人格。這種人格與自然人的人格不同，必須符合法定條件，經(jīng)過諸如登記審批等法定程序，才能夠產(chǎn)生。而這種登記的公示效力使債權(quán)人信息大致對(duì)稱，從而減少大量的交易成本。其次，有限責(zé)任降低或減少投資者的風(fēng)險(xiǎn)。在有限責(zé)任的公司中“股東權(quán)益被分散在價(jià)值相對(duì)小的股票[12]，使它能在公司較大的情況下有組織的市場上進(jìn)行交易。公司組織形式使投資者能進(jìn)行小股本的投資，通過投資多樣化而減少風(fēng)險(xiǎn)和迅速廉價(jià)地轉(zhuǎn)移其投資?！盵6]因此，有限責(zé)任的股東僅以自己的出資對(duì)公司或者企業(yè)承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)。風(fēng)險(xiǎn)較小和股份或出資的可轉(zhuǎn)讓性，又將風(fēng)險(xiǎn)降低到更小。最后，有限責(zé)任激勵(lì)投資。基于交易成本節(jié)約和降低投資者風(fēng)險(xiǎn)的優(yōu)勢，許多人樂于將閑置資金投入到企業(yè)中來，這樣促進(jìn)企業(yè)規(guī)模的擴(kuò)大和融資渠道的暢通，使資本的運(yùn)用更加有效。對(duì)公司的發(fā)展、甚至是整個(gè)經(jīng)濟(jì)發(fā)展具有重要作用。